นิวส์ คอนเน็คท์ - APM แนะ SMEs เร่งปรับตัว รับข้อจำกัดด้านแหล่งเงินทุน ท่ามกลางสถาบันการเงินเพิ่มความระมัดระวังในการปล่อยสินเชื่อ แนะใช้ตลาดทุนเป็นอีกทางเลือกในการระดมทุน ยกระดับระบบบัญชีสู่มาตรฐานสากล เปิดทางธุรกิจเข้าถึงเครื่องมือทางการเงินที่หลากหลาย เพื่อเสริมสภาพคล่องและลดต้นทุน การปรับโครงสร้างธุรกิจ และระบบการเงิน เพิ่มทางเลือกการแก้ไขปัญหาและฟื้นฟูกิจการ พร้อมส่งต่อธุรกิจสู่คนรุ่นใหม่ และสร้างความมั่นคงให้ธุรกิจเติบโตท่ามกลางความเปลี่ยนแปลงของเศรษฐกิจ

เมื่อวันที่ 24 กันยายน 2569 ดร.สมภพ ศักดิ์พันธ์พนม ประธานกรรมการ บริษัท แอสเซท โปร แมเนจเม้นท์ จำกัด (APM) กล่าวในงานสัมมนา "RESTRUCTURING & TURNAROUNDS ยุทธศาสตร์การปรับโครงสร้างเพื่อความมั่นคงของภาคอุตสาหกรรม" จัดโดย สภาอุตสาหกรรมจังหวัดบุรีรัมย์ ร่วมกับ APM ถึงแนวทางการปรับตัวของธุรกิจและอุตสาหกรรม ว่า ในอดีตการดำเนินธุรกิจของคนรุ่นแรก (Gen 1) ก่อนส่งต่อให้คนรุ่นต่อไป โดยแหล่งทุนส่วนใหญ่มาจากตลาดเงิน ด้วยการขอสินเชื่อจากสถาบันการเงิน ซึ่งมีข้อจำกัดอยู่มากทั้งในแง่ของการหาทรัพย์สินมาค้ำประกันเงินกู้ และการดำเนินธุรกิจที่ต่อเนื่อง หากการดำเนินธุรกิจไม่เป็นไปตามแผน ก็อาจถูกสถาบันการเงินเรียกคืนเงินกู้ได้

อย่างไรก็ตาม ตลาดการเงินปัจจุบันยังมีแหล่งทุนอีกแห่งหนึ่ง นั่นก็คือ ตลาดทุน ที่สามารถระดมทุนจากประชาชนได้โดยการออกหุ้นกู้ หรือขายหุ้น IPO เข้าตลาดหลักทรัพย์ฯ

ปัจจุบัน ธุรกิจ SMEs หลายแห่งประสบปัญหาการเข้าถึงแหล่งทุน เห็นได้จากการปล่อยสินเชื่อของสถาบันการเงินที่ชะลอตัวและระมัดระวังมากขึ้น อย่างไรก็ตาม ธุรกิจเอสเอ็มอียังมีทางเลือกและโอกาสเข้าถึงแหล่งทุนจากตลาดทุนได้ เมื่อสำนักงานคณะกรรมการกำกับหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์ (ก.ล.ต.) เปิดโอกาสให้บริษัท สามารถระดมทุนโดยการออกตราสารหนี้ (หุ้นกู้) หรือ เอสเอ็มอีบอนด์ โดยผู้ที่จะออกหุ้นกู้ต้องมีคุณสมบัติตามเกณฑ์ที่ ก.ล.ต. กำหนด รวมถึงต้องมีระบบบัญชีตามาตรฐานสากล (IFRS) ซึ่งที่ผ่านมามีธุรกิจเอสเอ็มอีหลายแห่งได้ปรับตัว และดำเนิการระบบบัญชีของบริษัท ให้เป็นไปตามมาตรฐานสากล อาทิ บริษัท เพื่อนแท้ แคปปิตอล จำกัด ที่สามารถออกหุ้นกู้ได้ ทำให้มีแหล่งทุนมาดำเนินธุรกิจและลดต้นทุนทางการเงินได้

"ในอดีต รุ่นพ่อรุ่นแม่ทำธุรกิจมาอย่างต่อเนื่อง เมื่อถึงเวลาหนึ่งก็อาจจส่งต่อธุรกิจให้รุ่นลูกหรือรุ่นต่อไป แต่ยังมีความกังวลว่ารุ่นหลังๆ จะยังรับช่วงธุรกิจต่อเนื่องหรือไม่ ทั้งจากปัจจัยภายในและปัจจัยภายนอกในเรื่องของสภาวะเศรษฐกิจ รวมถึงแนวคิดที่ยังยึดติดภาพในอดีต รวมถึงบางกิจการประสบปัญหาในการดำเนินธุรกิจและยังมีความกังวลกับการหาทางฟื้นกิจการ แต่ในปัจจุบันเรามีเครื่องมือทางการเงินหลากหลาย ที่จะช่วยเข้ามารื้อฟื้นกิจการให้กลับมาเดินหน้าได้อย่างต่อเนื่อง เพียงแต่ต้องปรับตัวให้เข้ากับกติกาสากล โดยเฉพาะระบบบัญชีการเงิน ซึ่งทำให้มีทางออกในการแก้ปัญหามากขึ้น ไม่ว่าการหาพาร์ทเนอร์มาร่วมทุน การขอสินเชื่อจากสถาบันการเงิน ซึ่งจำเป็นต้องปรับตัวเสียตั้งแต่วันนี้" ดร.สมภพกล่าว